Инвестиционные идеи и Инвестиционный бюллетень апдейт

Небольшой апдейт по идеям.

Небольшой апдейт и напоминание по идеям.

  1. Так как не опубликованы ряд историй в виде PDF обзоров, то это не значит что их нет. Хотя возможно не все читают регулярно посты в разных разделах сайта. Периодическая спрашивают, где ИИ №27 если я вижу только 26, а уже 31? Надеюсь такое напоминание пригодится.

Вкратце пройдемся по идеям 27-31 от ALENKA CAPITAL.

 

ИИ №27 шорт Мегафона.

Уже в ноябре его исключат из индекса MSCI с 90% вероятностью.

Также как не парадоксально я с удивлением недавно узнал его покупают такие же наивные любители дивидендов как и в Сургутнефтегазе ап со всеми вытекающими. Дивов такого масштаба больше не будет!

Мегафон дивидендные выплаты 2016Q1

 

 

Какая может быть цель? Оценка Мегафона для реорганизации в 557 рублей хороший ориентир.

 

ИИ №28 ВТБ.

Акции отстали от Сбербанка.

Рынок недооценивает вероятность роста прибыли до 200 млрд. рублей к 2019.

ВТБ прибыль 2019

 

 

Рынок переоценивает значение префов для оценки банка (без их учета банк дешев).

Банковский сектор точка роста сейчас и инвестиционных возможностей просто не остается кроме как покупать ВТБ.

Сбербанк вероятно еще подорожает.

Цель 1 капитал без учета префов.

 

Инвестиционная идея №29 АЛРОСА.

Тут все ясно. Ключевые тезисы это большая дивдоходность, дешевизна, уникальность.

Драйверы отчеты и продажа газовых активов.

Цель новый пик, т.е. выше 108 рублей.

 

Инвестиционная идея №30 АвтоВАЗ ап.

 

Писал совсем недавно.

 

В 2010 мне удалось "прокатится на жигулях" на таком же делеверидже.

http://fincake.ru/d/magazines/96/articles/2959

 

Но АвтоВАЗ не воспользовался прощением долга и снова его нарастил.

 

АвтоВАЗ-чистый-долг-2016H1

Цель сравнение с обычкой.

 

Инвестиционная идея №31 Башнефть ап.

Перенос приватизации Башнефти выгоден держателям префов.

Цель оферта по цене обычки.

 

 

Ждем подробностей по датам.

Всем успехов!

 

P.S.

ИИ №32 в разработке.

 

Я решил сделать важно смысловое разграничение между инвестиционными идеями и инвестиционным бюллетенем, подробности в следующем выпуске.

Комментарии

Алексей Судаков
Спасибо !
Алексей Судаков
насчет Башнефти и приравнивания префов к обычке при выкупе. Попробовал с первой попытки осилить проект закона, на который давалась ссылка - не получилось. В пояснительной записке все четко - приравниванием обычку к префам при выкупе. Но по огромному тексту проекта закона так и не нашел четкой формулировки про тождественность цен. Буду читать еще раз. Как найду сам - выложу здесь
Александр Юдин
Добрый день, сам ещё не смотрел, но сам законопроект так называемый паспорт (при внесении закона) может отличаться с текстом принятого закона в первом чтении, обидно будет если к третьему чтению закон подкорректируют тем самым поставят крест на идее.
Алексей Морозов
Поясните пожалуйста "Цель 1 капитал без учета префов." по акциям ВТБ.
Вот есть чистый капитал банка на первое полугодие 2016 года. Как рассчитать стоимость об акций без учета префа
Артем Галеев
Спасибо
Sergey
У меня тоже только по 26ю инвест-идею и в бюллетень тоже по 26. 27-31 отсутствует я вижу их только по ссылкам из этого обзора.
Иван Миронов
Да, Элвис по поводу одного капитала поясни пожалуйста ). Конкретную цель по стоимости акций есть возможность нам узнать? Спасибо.
Михаил Соколов
Скорее всего: цель по обычке = капитал / кол-во обычных акции
Евгений Ланбин
Цель по ВТБ - 11 копеек, на вебинаре было.
Екатерина Дмитриева
Большое спасибо. Удобнее искать, когда все идеи с целями собраны на одном ресурсе. На сайте, например.
Борис Герчиков
Ребята, не ленитесь сами посчитать
Юрий Алаторцев
"Хотя возможно не все читают регулярно посты в разных разделах сайта." Читаем и перечитываем! Но иногда не все ясно. Опыта не хватает...
Меджид Шахназаров
Башнефть если по 3000 обычку. Аукцион планировали с 3500. Конечно не так круто, как опция по префам, но даже за год достойная доходность.
Scroll to Top